Les livres sur la bourse sont un classique de l’autoédition d’auteurs indépendants. Un débutant peut ouvrir une plateforme de trading et voir des graphiques, des volumes, des indicateurs, des carnets d’ordres et des chiffres qui changent. Le problème vient surtout du manque de méthode. Avant d’utiliser ATAS, MT5 ou une autre plateforme, il faut comprendre ce que l’on cherche et donc ouvrir un livre dédié.
Rien ne vaut un livre de bourse et de tradings, comme ceux de Maxime Dubourg ou de la collection de l’éditeur Valor éditions.
Chez Publier son Livre, nous aimons aussi partager de bons livres, et de bonnes méthodes publiées par des auteurs de talents, comme dans cet article.
Un bon livre ne remplace pas la pratique, mais il donne une grille de lecture. Un débutant qui ouvre un logiciel professionnel de graphique ici peut vite se perdre s’il ne sait pas distinguer une tendance, une zone de liquidité ou un simple bruit de marché. Les bons titres expliquent le prix, le risque et les réactions émotionnelles.
Commencer par le langage des graphiques
Le livre L’Analyse technique des marchés financiers, de John J. Murphy, reste l’un des meilleurs premiers livres. Il couvre les tendances, les supports, les résistances, les figures graphiques, les moyennes mobiles, le RSI, le MACD et les bases de l’analyse intermarchés.
Ce livre est utile avant de passer à un outil comme ATAS, car un logiciel avancé ne corrige pas une mauvaise lecture du contexte. Si le prix arrive sur une résistance journalière, un signal d’achat sur une minute doit être traité avec prudence. Technical Analysis Using Multiple Timeframes, de Brian Shannon, ajoute une règle simple. Le grand timeframe donne le contexte, le petit timeframe sert surtout à affiner l’entrée.
Comprendre le volume et les gros acteurs
Pour utiliser efficacement les outils, il faut aller au-delà des chandeliers classiques. The Day Trader’s Bible, de Richard D. Wyckoff, introduit une lecture basée sur l’offre, la demande et le comportement des grands opérateurs. Vous pouvez également consulter La méthodologie Wyckoff en profondeur de Ruben Villahermosa si vous lisez exclusivement en français, car il aborde des points similaires.
Ces livres sont généralement publiés dans les catégories Amazon « bourse et investissement » ou « finance et entreprise ». Ce sont des genres littéraires pour lesquels vous pouvez chercher les maisons d’édition liées au développement personnel ou professionnel (bourse ou finance).
Master the Markets, de Tom Williams, développe une logique proche avec la Volume Spread Analysis. Le lecteur apprend à comparer le volume, l’écart de la bougie et la clôture. Une grande bougie haussière avec un volume élevé peut sembler positive. Mais si elle clôture mal près d’une résistance, elle peut aussi montrer que les acheteurs ont été absorbés.
Esprit sur les marchés, de James Dalton et ses co-auteurs, est utile pour comprendre le Market Profile. Il montre où le marché a passé le plus de temps, où le prix a été accepté et où il a été rejeté.
Pour l’étape suivante, The Art and Science of Technical Analysis, d’Adam Grimes, aide à vérifier ce qui fonctionne vraiment avec une approche statistique. Les magiciens des marchés, de Jack Schwager, montre que les bons traders n’ont pas tous le même style, mais qu’ils protègent leur capital.
Comment utiliser ces livres avec un outil moderne
Lire un livre sans regarder le marché en même temps limite beaucoup l’apprentissage. Le débutant retient mieux les concepts quand il les compare à un graphique réel, même sans ouvrir de position.
Voici une façon simple de travailler :
- Après un chapitre sur les tendances, ouvrez un graphique en 4 heures ou en journalier et cherchez trois exemples de tendance claire.
- Après un chapitre sur les supports et résistances, marquez les zones où le prix a réagi plusieurs fois.
- Après un chapitre sur le volume, observez si les plus gros volumes apparaissent près des cassures, des rejets ou des zones de range.
- Après un chapitre sur le risque, calculez combien vous perdriez si votre stop était touché.
- Après un chapitre sur la psychologie, notez ce que vous auriez ressenti avant d’entrer dans un trade.
Terminologie simple pour mieux comprendre les livres dont nous parlons
- Tendance : direction dominante du marché, avec des sommets et creux de plus en plus hauts dans une hausse.
- Support : zone où les acheteurs ont déjà défendu le prix. Un rebond répété autour de 1,0800 sur l’EUR/USD peut créer un support.
- Résistance : zone où les vendeurs ont déjà bloqué la hausse. Une cassure au-dessus peut attirer de nouveaux acheteurs.
- Pullback : retour du prix vers une zone cassée récemment, souvent avant une nouvelle tentative de continuation.
- Stop loss : ordre qui ferme une position si le marché va trop loin contre vous.
- Position sizing : choix de la taille de position selon le risque accepté. Beaucoup de débutants limitent ce risque à 1 ou 2 % du capital par trade.
- Drawdown : baisse du capital depuis un plus haut. Un compte qui passe de 10 000 € à 8 500 € subit un drawdown de 15 %.
- Order flow : lecture des ordres exécutés au marché pour voir qui agit le plus agressivement.
- Delta : différence entre les volumes acheteurs agressifs et vendeurs agressifs.
- Volume profile : répartition du volume par niveau de prix, utile pour repérer les zones très échangées.
- Backtest : test d’une stratégie sur des données passées avant de risquer de l’argent réel.
Commencez par Murphy pour le langage des graphiques, puis Elder et Douglas pour le risque et le mental. Passez ensuite à Wyckoff, Williams ou Dalton si vous voulez comprendre le volume et le flux d’ordres. Les livres plus denses deviennent vraiment utiles quand vous avez déjà un plan à tester.
